Hợp đồng chênh lệch hay còn gọi CFD là công cụ giúp nhà đầu tư có thể thu được nhiều lợi nhuận hơn gấp nhiều lần so với số tiền mà mình bỏ ra. Vậy cụ thể hợp đồng chênh lệch CFD là gì? Hãy cùng hàng hoá phái sinh SACT tìm hiểu qua bài viết dưới đây!
CFD là gì?
CFD (Contracts for Difference) được gọi là hợp đồng chênh lệch. Đây là một loại hợp đồng tài chính giữa hai bên, thường là nhà đầu tư và nhà môi giới hoặc sàn giao dịch. CFD cho phép người mua và người bán thỏa thuận trao đổi sự chênh lệch giữa giá mua và giá bán của một tài sản cụ thể (chẳng hạn như cổ phiếu, hàng hóa, chỉ số tài chính, ngoại tệ, hay quỹ đầu tư) từ thời điểm mở hợp đồng cho đến khi đóng hợp đồng.
Ưu & nhược điểm của CFD là gì?
Về cơ bản, giao dịch hợp đồng chênh lệch có những ưu điểm như tận dụng được lợi thế đòn bẩy, không cần sở hữu thực sự tài sản, tiếp cận nhiều thị trường và khả năng kiếm lời cả khi thị trường giảm giá. Tuy nhiên, đó cũng là nhược điểm của CFD về rủi ro đòn bẩy cao, phí giao dịch, thanh khoản và không tham gia quyền biểu quyết. Người giao dịch nên xem xét kỹ càng và hiểu rõ ràng các rủi ro và ưu điểm trước khi tham gia vào giao dịch CFD.
Ưu điểm của CFD là gì?
- Không cần sở hữu tài sản: Một trong những ưu điểm chính của CFD là bạn không cần thực sự sở hữu tài sản cơ bản như cổ phiếu hoặc hàng hóa. Bạn chỉ cần dự đoán hướng di chuyển giá và tạo lợi nhuận từ sự biến động của tài sản đó.
- Đòn bẩy (Leverage): CFD cho phép bạn giao dịch với số tiền nhỏ hơn giá trị thực của tài sản bằng cách sử dụng đòn bẩy. Điều này tăng khả năng kiếm lời lớn, nhưng cũng cần phải cân nhắc rủi ro cao khi sử dụng đòn bẩy.
- Linh hoạt về thị trường: CFD cho phép bạn tham gia vào cả thị trường tăng và giảm giá. Bạn có thể mở vị thế “mua” khi dự đoán giá tăng, và mở vị thế “bán” khi dự đoán giá giảm.
- Tiếp cận dễ dàng: Giao dịch CFD thường được thực hiện trực tuyến thông qua các nền tảng giao dịch, giúp bạn dễ dàng tiếp cận và theo dõi tài sản cơ bản.
Nhược điểm của hợp đồng chênh lệch là gì?
- Rủi ro đòn bẩy: Mặc dù đòn bẩy có thể tăng cơ hội kiếm lời, nhưng nó cũng làm tăng rủi ro lỗ lớn. Nếu thị trường di chuyển ngược hướng, bạn có thể mất số tiền đầu tư ban đầu và phải đặt cọc thêm tiền để duy trì vị thế.
- Phí và chi phí: Giao dịch CFD thường liên kết với các khoản phí và chi phí giao dịch, bao gồm cả spread (chênh lệch giá mua – giá bán), phí giao dịch, lãi suất qua đêm (nếu giữ vị thế qua đêm), và các khoản phí khác. Điều này có thể làm giảm lợi nhuận của bạn.
- Hiện tượng đường chân trời (Gap Risk): Trong giao dịch CFD, hiện tượng đường chân trời xảy ra khi giá mở cửa của một tài sản không giống với giá đóng cửa trước đó. Điều này có thể gây ra rủi ro lớn, đặc biệt khi thị trường mở cửa sau một sự kiện không lường trước.
- Sự không minh bạch: Một số nhà môi giới CFD có thể không minh bạch hoặc không được quy định chặt chẽ, điều này có thể làm tăng nguy cơ mất tiền hoặc gặp phải các vấn đề không đáng có khi giao dịch.
Cách thức hoạt động của hợp đồng chênh lệch
- Không sở hữu tài sản cơ bản: Khi giao dịch CFD, nhà đầu tư không thực sự sở hữu tài sản cơ bản (ví dụ: cổ phiếu, hàng hóa, chỉ số tài chính). Thay vào đó, họ đặt cược vào sự thay đổi giá của tài sản đó.
- Mở lệnh và đặt thông số: Nhà đầu tư mở lệnh CFD bằng cách đặt các thông số như vị thế mua (đặt cược giá tài sản sẽ tăng) hoặc vị thế bán (đặt cược giá tài sản sẽ giảm), đòn bẩy (đặt cược với số tiền vượt quá số tiền thực tế bạn có), số tiền đầu tư và các thông số khác.
- Theo dõi vị thế: Sau khi mở lệnh CFD, nhà đầu tư theo dõi sự biến động giá của tài sản cơ bản. Nếu giá di chuyển theo hướng dự đoán, nhà đầu tư sẽ có lời.
- Đóng lệnh: Nhà đầu tư có thể đóng lệnh hợp đồng chênh lệch bất kỳ lúc nào. Lệnh có thể đóng thủ công bằng cách truy cập vào nền tảng giao dịch của nhà môi giới hoặc tự động bằng cách đặt điểm cắt lỗ (stop-loss) hoặc điểm chốt lời (take-profit).
- Kết quả giao dịch: Nếu dự đoán đúng và lệnh đóng với lời, nhà môi giới sẽ trả tiền cho nhà đầu tư tương ứng với lợi nhuận. Ngược lại, nếu lệnh đóng với lỗ, nhà môi giới sẽ thu khoản chênh lệch từ số tiền đầu tư ban đầu của nhà đầu tư.
Hợp đồng CFD có lừa đảo không?
Để giải đáp câu hỏi này, nhà đầu tư cần hiểu cách hoạt động của hợp đồng chênh lệch:
CFD (Hợp đồng chênh lệch) là một hình thức giao dịch tài chính mà nhà đầu tư không cần thực sự sở hữu một cổ phiếu hoặc tiền tệ (tức là không cần bỏ tiền để mua). Thay vào đó, nhà đầu tư phải nghiên cứu và dự đoán về biến động giá của tài sản trong tương lai, liệu giá sẽ tăng lên hay giảm xuống. CFD phản ánh dự đoán của nhà đầu tư về xu hướng giá của tài sản. Nhà đầu tư có thể chọn một trong hai vị trí:
- Ngắn hạn: Nếu dự đoán tài sản sẽ tăng giá trong tương lai, nhà đầu tư có thể mở vị trí “lệnh bán” (bán CFD). Sau đó, họ có thể đóng vị thế bằng “lệnh mua” (mua CFD) khi giá giảm xuống một mức cụ thể.
- Dài hạn: Nếu nhà đầu tư tin rằng giá tài sản sẽ tăng lên trong tương lai, họ đặt “lệnh mua” khi mở vị thế. Khi giá tăng, nhà đầu tư có thể xem xét bán tài sản để đóng vị thế và thu lợi nhuận.
Tuy nhiên, điều quan trọng là nhận thức rõ ràng về các rủi ro liên quan đến giao dịch CFD. Điều này bao gồm việc sử dụng đòn bẩy có thể làm tăng nguy cơ lỗ lớn nhanh chóng. Ngoài ra, không phải tất cả các nhà môi giới hoặc sàn giao dịch đều đáng tin cậy. Vì vậy, hãy lựa chọn một nhà môi giới có uy tín và được cấp phép, và luôn quản lý rủi ro một cách cẩn thận khi tham gia vào giao dịch CFD.
Hợp đồng chênh lệch CFD là một hình thức giao dịch tài chính linh hoạt và tiện lợi, cho phép nhà đầu tư không cần sở hữu thực sự tài sản cơ bản nhưng vẫn có cơ hội kiếm lời từ sự biến động giá. Điều quan trọng là hiểu rõ cách hoạt động và quản lý cẩn thận các rủi ro liên quan khi tham gia vào giao dịch CFD.