Diễn biến chung thị trường 

Thị trường hàng hóa đang trải qua một tuần đầy biến động với sự suy giảm của vàng và bông, trong khi quặng sắt và đậu tương có dấu hiệu hồi phục. 

Các yếu tố như đồng USD mạnh, tình hình kinh tế Trung Quốc và căng thẳng địa chính trị đang tạo ra những áp lực khác nhau trên toàn cầu. Với việc lợi suất trái phiếu Mỹ tăng và triển vọng sản xuất mạnh mẽ tại Mỹ, các nhà đầu tư cần theo dõi sát sao những diễn biến tiếp theo, đặc biệt là phát biểu sắp tới của Chủ tịch Fed Jerome Powell tại Hội nghị Kinh tế Jackson Hole.

Tin tức cập nhật thị trường

Thị trường hàng hóa toàn cầu đang chứng kiến những biến động mạnh mẽ khi giá vàng và bông sụt giảm, trong khi quặng sắt và đậu tương tìm thấy chút ánh sáng giữa tình hình bất ổn. Hãy cùng tìm hiểu chi tiết sự dịch chuyển của từng mặt hàng và nhận định từ các chuyên gia.

Kim loại

Vàng

Giá vàng đã giảm hơn 1% trong phiên giao dịch thứ Năm, xuống dưới ngưỡng 2.490 USD/ounce. Sự sụt giảm này chủ yếu do áp lực từ đồng USD mạnh lên và lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ tăng. Nhà đầu tư đã nhanh chóng chốt lời sau khi giá vàng đạt mức cao kỷ lục gần đây. 

Chỉ số USD đã tăng 0,5% sau khi số liệu về đơn xin trợ cấp thất nghiệp tại Mỹ vượt qua dự báo, trong khi lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm cũng tăng. Các dữ liệu này chỉ ra rằng thị trường lao động Mỹ đang chậm lại, đặc biệt sau khi số liệu về bảng lương phi nông nghiệp được điều chỉnh giảm mạnh. 

Hiện tại, giới đầu tư đang chờ đợi bài phát biểu của Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) Jerome Powell tại Hội nghị Kinh tế Jackson Hole. Nhiều kỳ vọng cho rằng những tín hiệu ôn hòa từ Fed có thể đẩy giá vàng tăng trở lại, với dự đoán rằng Fed có thể cắt giảm lãi suất từ 25 đến 50 điểm cơ bản trong tháng tới.

Quặng sắt

Quặng sắt tiếp tục phục hồi khi lượng tồn kho khổng lồ tại Trung Quốc tiếp tục giảm, một dấu hiệu cho thấy tình trạng dư cung nghiêm trọng đang bắt đầu lắng xuống. Theo dữ liệu công bố vào cuối tuần qua, lượng tồn kho tại các cảng Trung Quốc đã giảm liên tục trong bốn tuần qua, sau khi tăng vọt lên trên 150 triệu tấn vào cuối tháng 7. 

Sự sụt giảm này đã mang lại hy vọng cho những người đầu cơ giá lên, mặc dù quặng sắt vẫn giảm gần 30% trong năm nay. Tuy nhiên, triển vọng chung cho ngành thép của Trung Quốc vẫn còn nhiều bất định do khó khăn trong ngành bất động sản và sự chuyển dịch sang các ngành tăng trưởng mới. Giá quặng sắt tương lai đã tăng 4,2% lên 100,20 USD/tấn tại Singapore. 

Sản lượng thép đang được theo dõi chặt chẽ, nhất là khi tháng 7 và tháng 8 thường là mùa yếu nhất. Mặc dù sản lượng tại các lò cao có dấu hiệu chạm đáy, lượng tồn kho quặng sắt vẫn ở mức cao.

Đồng

Ngành khai thác đồng của Chile đang dần vượt qua giai đoạn đàm phán lương căng thẳng, làm giảm nguy cơ gián đoạn sản xuất tại quốc gia chiếm một phần tư nguồn cung toàn cầu. Khoảng 300 công nhân đình công tại mỏ của Lundin Mining đã trở lại làm việc, trong khi mỏ Escondida của BHP Group và cơ sở Centinela của Antofagasta đã đạt được thỏa thuận lao động. Mặc dù còn một số hợp đồng chưa hoàn tất, nguy cơ gián đoạn đã giảm từ 3,35 triệu tấn xuống còn 752.000 tấn.

Nhà phân tích Cesar Perez-Novoa của BTG Pactual cho biết, rủi ro đình công đang giảm vì hầu hết các thỏa thuận lao động đã được ký kết. Điều này giúp giảm bớt lo ngại về tình trạng thiếu hụt quặng cô đặc cho các lò luyện kim.

Nguyên liệu công nghiệp

Bông

Giá bông tương lai của Hoa Kỳ đã giảm xuống còn 70 cent/pound, thấp hơn mức cao nhất trong một tháng đạt được vào ngày 23/8. Sự sụt giảm này chủ yếu do triển vọng nhu cầu yếu đi, căng thẳng địa chính trị giữa Hoa Kỳ và Trung Quốc leo thang và đồng USD mạnh lên. Đồng thời, những lo ngại về căng thẳng tại Trung Đông đã khiến giá bông trở nên đắt đỏ hơn đối với người mua quốc tế. 

Về nguồn cung, báo cáo WASDE tháng 8/2024 của USDA đã cắt giảm ước tính sản lượng bông của Hoa Kỳ cho niên vụ 2024/25 xuống còn 15,1 triệu kiện, giảm 1,9 triệu kiện so với ước tính trước đó. Sản lượng toàn cầu cũng được cắt giảm 2,6 triệu kiện, đưa lượng hàng tồn kho cuối kỳ xuống còn 77,6 triệu kiện.

Nông sản

Ngô

Giá ngô kỳ hạn đã giảm mạnh xuống còn khoảng 3,60 USD/giạ trong tháng 8, mức thấp nhất trong gần bốn năm. Sự giảm giá này được thúc đẩy bởi triển vọng sản xuất mạnh mẽ, nhờ điều kiện thời tiết thuận lợi và dự đoán năng suất kỷ lục. Ước tính của USDA cho thấy năng suất ngô đạt 183,1 giạ/mẫu Anh, với lượng tồn kho cuối kỳ dự kiến vượt quá 600 triệu giạ. 

Nhu cầu ngô từ Trung Quốc cũng giảm đáng kể, làm trầm trọng thêm áp lực giảm giá. Mặc dù sản xuất ethanol kỷ lục cung cấp một số hỗ trợ cho thị trường, dự báo lượng tồn kho cuối kỳ vẫn ở mức cao, cho thấy thách thức đối với giá ngô trong tương lai.

Đậu tương

Đậu nành bắt đầu yếu hơn vào đêm Chủ Nhật, nhưng đã tăng khi tiếng chuông cuối cùng. Giá đậu tương mở cửa yếu hơn vào đầu tuần nhưng đã tăng vào cuối phiên giao dịch thứ Hai. Hợp đồng tương lai đậu tương tăng từ 6 đến 8 xu trong các tháng đầu. 

Số liệu từ báo cáo Crop Progress cho thấy 89% cây đậu tương của Hoa Kỳ đã đậu quả, vượt 1% so với mức bình thường, với 6% lá rụng, nhanh hơn 2% so với bình thường. Xếp hạng tình trạng đậu tương giảm 1% xuống còn 57% tốt/xuất sắc. 

Trong tuần kết thúc vào ngày 22/8, 411.165 tấn đậu tương đã được xuất khẩu, tăng 26% so với cùng kỳ năm ngoái. Mexico là điểm đến hàng đầu, tiếp theo là Trung Quốc với 72.460 tấn.

Điểm tin thế giới

Thị trường toàn cầu tiếp tục đối mặt với những biến động lớn trong cả lĩnh vực kinh tế và xã hội. Trong khi Hoa Kỳ ghi nhận sự tăng trưởng bất ngờ trong sản xuất, Trung Quốc tiếp tục điều chỉnh để hỗ trợ các ngành công nghiệp gặp khó khăn. Các căng thẳng quốc tế cũng ảnh hưởng mạnh đến tình hình kinh tế, với những động thái quyết liệt từ cả Canada và Trung Quốc.

Tin tức kinh tế – thị trường

• Hoa Kỳ: Đơn đặt hàng mới cho hàng hóa bền tại Hoa Kỳ tăng 9,9% trong tháng 7, vượt kỳ vọng của thị trường và bù đắp cho mức giảm trước đó. Sự tăng trưởng này được thúc đẩy bởi đơn hàng trong lĩnh vực thiết bị vận tải, cho thấy sự chậm lại trong sản xuất có thể chỉ là tạm thời.
• Trung Quốc: Lợi nhuận công nghiệp tăng 3,6% trong 7 tháng đầu năm 2024, nhờ vào sự tăng trưởng trong các ngành như luyện kim loại màu, công nghệ và nông nghiệp. Tuy nhiên, các ngành khai thác và dầu mỏ tiếp tục đối mặt với khó khăn.
• Texas: Chỉ số hoạt động kinh doanh chung của Ngân hàng Dự trữ Liên bang Dallas đối với sản xuất tại Texas cải thiện trong tháng 8, cho thấy dấu hiệu suy giảm sản xuất đã chậm lại.
• Canada: Canada sẽ áp thuế 100% lên xe điện nhập khẩu từ Trung Quốc và 25% lên thép, nhôm nhập khẩu, gây áp lực lên các nhà sản xuất xe điện toàn cầu.

Tin tức xã hội

• Trung Đông: Nguy cơ chiến tranh ở Trung Đông giảm bớt sau cuộc đấu súng giữa Israel và Hezbollah, tuy nhiên Iran vẫn là mối đe dọa.
• Ukraine – Nga: Nga tấn công Ukraine bằng hơn 200 tên lửa và UAV, gây thiệt hại về người và cơ sở hạ tầng năng lượng. Ba Lan báo cáo một UAV có thể đã xâm phạm không phận.
• Đài Loan – Trung Quốc: Trung Quốc đã chi khoảng 15 tỷ USD cho các cuộc tập trận quân sự ở Tây Thái Bình Dương vào năm 2023, thể hiện sự đầu tư lớn của Bắc Kinh vào hoạt động quân sự xung quanh Đài Loan.
• Mỹ: Donald Trump sử dụng kỷ niệm ba năm rút quân khỏi Afghanistan để chỉ trích đối thủ Kamala Harris trong cuộc tranh cử tổng thống.